Cuando se elabora un informe comercial o de riesgos sobre un cliente, lo primero que hay que tener presente es a quién va dirigido - quién lo tiene que leer o escuchar - y pensar que los miembros de un comité o los responsables de tomar una decisión suelen analizar numerosas operaciones en un periodo de tiempo muy reducido. Por ello, la claridad, la sencillez y una estructura ordenada en la exposición son tan importantes como la propia calidad del análisis.
A lo largo de mi vida profesional he visto en comités, operaciones que han sido denegadas porque los miembros del comité no acababan de entender el riesgo por una exposición confusa o poco estructurada. Un buen análisis pierde gran parte de su valor si no se comunica de forma eficaz.
Por esto, lo primero que hay que explicar en a un comité son tres puntos básicos que no requieren mucho desarrollo:
a) Importe y plazo de la operación
b) Finalidad o propósito de la operación
c) Como se va a cancelar el riesgo
a) Conocer el importe y plazo de la operación permite situar el tipo de riesgo que se está analizando. Estas dos variables ofrecen una primera aproximación fundamental a la dimensión del riesgo.
b) Saber la finalidad del préstamo es fundamental. Nunca se presta dinero por aumentar el balance de la entidad financiera, sino para atender una necesidad concreta. Por ello, es imprescindible comprender para qué se solicitan los fondos, si previsiblemente serán necesarios recursos adicionales y cuál es el contexto global de la operación.
Resulta esencial analizar previamente la finalidad de la financiación y, cuando la naturaleza de la operación lo permita, establecer mecanismos para verificar el adecuado uso de los recursos o estructurar los desembolsos de la forma más alineada posible con el destino previsto (Hacienda, constructor, nóminas, etc.)
Solo con una visión completa de la operación es posible realizar una adecuada evaluación del riesgo.
c) Conocer la fuente principal de reembolso de las operaciones es una pregunta que no puede quedar sin contestar. En riesgos financieros no puede delegarse en la providencia los reembolsos de los préstamos sino en fuentes ciertas, aunque no siempre se produzca. Hay una frase en los billetes de dólar que dice “En Dios confiamos”, un famoso bar puso una apostilla “Los demás paguen en efectivo”. Conocer la fuente de reembolso te da la certeza de que el circuito está cerrado, aunque en ocasiones pueda romperse por imprevistos. Más adelante hablaremos de la fuente “secundaria de reembolso”.
Un expediente que de inicio deje claro estos tres puntos facilita mucho la tramitación y revisión de los riesgos, permite ganar tiempo. No es difícil hacerlo y en escasamente tres breves párrafos o frases puede resumirse lo que presentamos. Si la operación no está suficientemente sustentada en alguno de estos tres puntos, conviene replantearla antes de profundizar en el resto del análisis.
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¡Nos vemos en la proxima entrada!
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